Stop loss o avviso di prezzo su DEGIRO? Evita di uscire per niente

Un ordine stop loss su DEGIRO diventa un ordine al mercato appena il prezzo tocca il tuo livello di stop e vende al primo prezzo disponibile, anche se il calo finisce un'ora dopo. Un avviso di prezzo non vende nulla: segnala che il livello è stato toccato e lascia a te la decisione. Molti investitori li combinano: un avviso al proprio limite e uno stop loss molto più in basso come rete di sicurezza.

Cosa fa esattamente uno stop loss su DEGIRO

DEGIRO lo descrive così nella sua politica sugli ordini: appena il prezzo raggiunge il tuo livello di stop, DEGIRO invia alla borsa un ordine al mercato predefinito (DEGIRO, Orders and Order Execution Policy). In questa frase ci sono due cose che gli investitori spesso trascurano.

La prima: è un ordine al mercato. Vendi al miglior prezzo disponibile in quel momento, che in un crollo rapido può essere ben sotto il tuo stop. Uno stop a 50 € non garantisce una vendita a 50 €.

La seconda: se non ci sono quotazioni visibili di un market maker, secondo DEGIRO lo stop loss non scatta. Per alcuni prodotti la tua rete di sicurezza non funziona proprio quando il mercato si ferma.

DEGIRO ha due varianti:

• Stop limit. Al livello di stop viene inserito un ordine limite invece di un ordine al mercato. Non vendi mai sotto il tuo limite, ma rischi di non vendere affatto.
• Trailing stop. Il livello di stop sale insieme al prezzo. Su DEGIRO è disponibile solo su Xetra e Francoforte.

Perché vieni stoppato per niente

Un titolo che si muove in media del 2% al giorno prima o poi tocca uno stop messo il 3% sotto il prezzo, per semplice rumore. Vendi, il prezzo recupera nel pomeriggio e ricompri più caro pagando due volte le commissioni. Quanto pesa nel tempo lo vedi in Panoramica costi DEGIRO: cos’è il cost drag?.

Succede anche il contrario. Il 15 ottobre 2024 ASML ha pubblicato per errore i risultati trimestrali con un giorno di anticipo e il titolo ha chiuso in calo del 16% (CNBC, 15 ottobre 2024). Quel pomeriggio molti stop loss sono scattati. Voler vendere a quel livello dipendeva da come giudicavi i risultati. Un ordine non può fare questa valutazione al posto tuo.

Cosa fa di diverso un avviso di prezzo

Un avviso di prezzo non esegue nulla. Dice “il tuo livello è stato toccato” e poi guardi tu. Come impostare un avviso di prezzo su DEGIRO lo spieghiamo passo per passo. Ha un vantaggio e uno svantaggio.

Il vantaggio: un calo temporaneo o un gap in apertura non ti costa nulla se decidi di restare investito. Puoi prima leggere le notizie.

Lo svantaggio: devi agire tu. Se sei in riunione per tre ore, l’avviso non ti è servito. E se a ogni avviso trovi un motivo per restare dentro, di fatto non hai più uno stop.

Quali estensioni per DEGIRO hanno avvisi di prezzo lo trovi nel confronto delle estensioni Chrome per DEGIRO, e quali tracker nel confronto dei portfolio tracker per DEGIRO.

Quando scegliere cosa?

Lo stesso vale in acquisto: per comprare sui ribassi a un prezzo d’ingresso scegli tra un ordine limite e un avviso.

La combinazione: avviso come prima linea, ordine come rete

Nella pratica funzionano bene due livelli:

1. Un avviso di prezzo al tuo limite. Per esempio il 10% sotto il tuo prezzo d’acquisto. Qui rifletti: è cambiata la storia o è il mercato?
2. Un ordine stop loss molto più in basso. Per esempio il 20% sotto il tuo prezzo d’acquisto, valido fino a revoca. Scatta solo se non reagisci in tempo o se il prezzo crolla di colpo.

Così il rumore non ti fa uscire, e hai comunque un limite quando sei in vacanza per una settimana.

Attenzione: su DEGIRO un ordine valido fino a revoca può essere disattivato senza una tua istruzione. DEGIRO stessa consiglia di controllare regolarmente che l’ordine sia ancora attivo (DEGIRO, Orders and Order Execution Policy).

Come impostare i due livelli con ClearAnalyser

Nella scheda Avvisi di scenario di ClearAnalyser imposti fino a tre scenari per posizione. Una configurazione per la combinazione qui sopra:

• Bear, ruolo “Stop”: trigger “Rendimento vs. prezzo medio” a −10%. Ricevi una notifica di Chrome (gratis) o un’e-mail (Premium).
• Base, ruolo “Neutro”: trigger “Trailing dal massimo” al 15%. È il tuo trailing stop, come avviso e su qualsiasi borsa.
• Bull, ruolo “Obiettivo”: trigger “Prezzo sopra” al tuo obiettivo.

Con Premium ricevi anche un preavviso quando il prezzo si avvicina al tuo stop di pochi punti percentuali. E puoi far preparare un ordine per ogni scenario: se dopo l’avviso decidi di vendere, DEGIRO si apre con l’ordine stop loss o limite già compilato. La conferma la dai tu.

Quanto sotto il prezzo mettere lo stop e quante azioni comprare di conseguenza lo calcoli in Rapporto rischio/rendimento e dimensione della posizione.

Domande frequenti

Uno stop loss su DEGIRO viene eseguito al mio livello di stop?

Non è garantito. Al livello di stop parte un ordine al mercato, eseguito al miglior prezzo disponibile. In un crollo rapido o con un gap in apertura può essere sensibilmente più basso.

DEGIRO ha un trailing stop?

Sì, ma solo per ordini su Xetra e Francoforte. Per le altre borse puoi usare un avviso che segue il prezzo, come il trigger “Trailing dal massimo” di ClearAnalyser.

Il mercato vede il mio stop loss?

A seconda della borsa, DEGIRO inserisce lo stop loss direttamente in borsa oppure lo tiene nei propri sistemi finché il livello non viene toccato. Un avviso di ClearAnalyser esiste solo sul tuo computer e non è visibile a nessuno.

Quanto velocemente ricevo un avviso?

ClearAnalyser controlla il prezzo ogni 1, 5 o 15 minuti durante l’orario di borsa, secondo la tua impostazione. Un avviso di prezzo non è quindi adatto se devi reagire in pochi secondi; in quel caso è meglio un ordine presso il broker.

Fonti: DEGIRO: Orders and Order Execution Policy (pdf) · DEGIRO: What are the different order types? · CNBC (15 ottobre 2024): ASML share plunge wipes over $50 billion off Dutch chip giant’s value · Investopedia: Stop-Loss Order